Ипотека, Ипотечное кредитование - www.ipodom.ru     


Банковская пирамида

29.06.2009 09:01 - раздел: Новости недвижимости: Россия

Источник:  Банковская пирамида

Высокие проценты по банковским вкладам смущают даже главу ЦБ РФ. Смогут ли банки выполнить взятые на себя обязательства, и на чем они сейчас зарабатывают, выяснял «БН.ру».

С конца прошлого года российские банкиры ведут агрессивную политику по привлечению средств граждан, обещая им по 15%, 16%, а то и более 18% годовых на вложенные средства. Даже глава Банка России Сергей Игнатьев не обошел вниманием уровень процентов по вкладам. «Есть проблемы высоких ставок по депозитам. Меня эти ставки смущают», - заявил он недавно, выступая в Госдуме РФ.

Ранее, на международном банковском конгрессе в Петербурге Игнатьев говорил, что вслед за снижением ставки рефинансирования будут снижаться ставки по депозитам в коммерческих банках.

С начала этого года ставка рефинансирования снижалась уже трижды и достигла отметки 11,5%. Однако проценты по банковским вкладам опускаться, похоже, не собираются, а в некоторых кредитных организациях они продолжают подниматься.

На щедрость банкиров вкладчики отвечают взаимностью, согласно статистике Банка России, только за первые четыре месяца 2009 года объем вкладов населения увеличился на 6,8% и превысил отметку в 6,2 трлн рублей.

«Банки агрессивными маркетинговыми шагами пытаются компенсировать потерю привычных и доступных источников ликвидности, таких как рынок МКБ и рынок РЕПО. Кроме того, процесс повышения ставок по депозитам для ряда банков – это способ остановить мощный отток вкладов, который был спровоцирован слухами о банковском кризисе. Тогда паника вкладчиков стала причиной гибели нескольких десятков банков. А кто-то вовсе выходит на новый для себя рынок привлечения ликвидности, это, прежде всего, Русский Стандарт и ХКФБанк», - рассуждает директор «Управляющей компании «Адекта» Александр Строгалев. По его мнению, 16-17% годовых - реальные рыночные ставки, по которым в данный момент банкам доступна относительно длинная ликвидность (от года).

«Сергей Игнатьев сам, как глава ЦБ, держит ставки на запредельно высоком уровне в 11,5% по сравнению с нулевыми ставками развитых стран. Это уже привело к коллапсу кредитования и к падению промышленного производства на 17% за 5 месяцев, и к разгону инфляции. В этих условиях банкам, особенно мелким и средним, не получить кредита даже по ставке ЦБ - и они вынуждены рисковать на пределе разумного, занимая у населения под 16%-17%. То есть эта ситуация - прямой результат политики ЦБ РФ. Надо радоваться, что ставки по депозитам еще не доросли до 25%», - объясняет аналитик ГК Broco Михаил Макаров.

Есть повод

Однако смущения главы ЦБ объяснимы, ведь одновременно с ростом ставок по депозитам и увеличением привлекаемых от населения средств сокращаются объемы выдаваемых кредитов, как предприятиям, так и физическим лицам. Во-первых, сами банки стали щепетильней относиться к оценке платежеспособности заемщика. И многие из них не удовлетворяют требованиями, предъявляемым банкирам. Во-вторых, надежные заемщики неохотно берут кредиты по ставкам более 20% годовых в рублях. В общем, на кредитном рынке сложилась весьма любопытная ситуация: банки с радостью готовы одолжить деньги тем гражданам и предприятиям кому они не нужны, то есть у них своих средств достаточно.

Если объемы кредитования сокращаются, то собственно, на чем банки собираются заработать, чтоб обеспечить вкладчикам возврат средств с высокой доходностью?

Неплохо заработать позволял рынок ценных бумаг. Например, доходности по облигациям эмитентов хорошего кредитного уровня в январе - феврале зашкаливали за 25%-30% годовых. Валютный рынок предоставляет неплохие возможности для заработка. Допустим, банк может просто купить валюту - и ожидать повышения курса. Например, купив осенью доллар США по 26 руб. и продав весной по 32 руб., можно было приумножить вложенный в валюту капитал более чем на 20% за три-четыре месяца. Правда, при этом есть риск, что курс пойдет не туда, куда банку хотелось бы – тогда возникнут убытки. Например, ВТБ оказался в минусе по валютным операциям в первом квартале текущего года.

Нюансы

Тонкостями банковского дела поделился генеральный директор - председатель правления по клиентским отношениям Энергомашбанка Дмитрий Вагин: «Доля срочных депозитов в пассивах банка, как правило, не превышает 30%-50%, то есть остальные средства привлечены бесплатно. Это средства на расчетных счетах клиентов и на счетах «до востребования», к которым также относятся и счета пластиковых карт. То есть банк платит максимальную ставку только за часть привлеченных средств. Если смотреть глубже, то значительную часть срочных средств банк привлекает по ставкам 3%-7% годовых. Это также не удорожает стоимость ресурсов, хотя банк при этом несет повышенные риски, связанные с нестабильностью курсов валют».

Допустим, срочный ресурс в банке составляет 40%. Средний срок привлечения - 6 месяцев. Ставка - 15% годовых. Из этого следует, что стоимость всех ресурсов банка колеблется в диапазоне 5%-7% годовых. Но у банка есть еще и внутренние издержки: зарплата сотрудников, аренда помещений, хозяйственные, транспортные и много других расходов. Если переводить в проценты годовых, то их величина измеряется 3-5%. То есть стоимость ресурса будет колебаться в диапазоне 8%-12% годовых.

«Объем кредитного портфеля действительно не растет, но он и не снижается. Таким образом, банк при отсутствии роста объема депозитов и немного возросших ставках совершенно спокойно сохраняет свою рентабельность. Тем более что за последние 6 месяцев многие банки подняли ставки по кредитам», - рассуждает Дмитрий Вагин.

Но даже если какому-то банку не удастся заработать необходимое количество средств и даже если он сильно проиграется на валютном или фондовом рынке, то вклады гражданам государство вернет (в размере не более 700 тыс. руб.), туго придется юридическим лицам.

Александр Сологуб 

Версия для печати
« 2009 г. »
« Июнь »
ПнВтСрЧтПтСбВс
1234567
891011121314
15161718192021
22232425262728
2930     






   Рейтинг@Mail.ru